ประกันสังคมสูญรายได้หุ้น 2.6หมื่นล้าน
เปิดพอร์ตลงทุนสำนักงานประกันสังคมปี 2563 เงินปันผลและกำไรจากการขายหุ้นและหน่วยลงทุน ลดลง 23,412 ล้านบาท พบลงทุนในบจ.รวม 82 แห่ง ส่วนใหญ่เป็นหุ้นยั่งยืน
หากจะกล่าวถึงนักลงทุนรายใหญ่ที่ลงทุนในตลาด หลักทรัพย์แห่งประเทศ ไทย(ตลท.)และอยู่ในความสนใจของคนทั่วไปไม่น้อย คือ “สำนักงานประกันสังคม” ที่มีการลงทุนทั้งหุ้น กองทุนรวม และทรัสต์ เพราะการที่มีเงินสมทบจากผู้ประกันตน ทั้งจากมาตรา 33 ที่เป็นมนุษย์เงินเดือน, มาตรา 39 แบบสมัครใจ และอาชีพอิสระ มาตรา 40 จึงเป็นที่จับตาว่า เงินที่เก็บไว้เพื่ออนาคตนั้น ถูกนำไปใช้ต่อยอดเพื่อให้งอกเงย และไม่เกิดปัญหา เมื่อผู้ประกันตนทั้งหลายต้องการนำเงินออกมาใช้นั่นเอง
จากข้อมูลของสำนัก งานประกันสังคม พบว่า เงินลงทุนกองทุนประกันสังคม ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2563 อยู่ที่ 2,184,407 ล้านบาท โดยลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีความมั่นคงสูง 1,716,326 ล้านบาท หรือ 79% และลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีความเสี่ยง 468,081 ล้านบาท หรือ 21% ซึ่งผลตอบแทนจากการลงทุนสะสม ตั้งแต่ปี 2534-ปัจจุบัน อยู่ที่ 727,356 ล้านบาท
ขณะที่ผลตอบแทนจากการลงทุนในปี 2563 อยู่ที่ 59,188 ล้านบาท ลดลง 26,445 ล้านบาท จากปี 2562 ผลตอบแทนอยู่ที่ 85,633 ล้านบาท ซึ่งเป็นการลดลงในส่วนของเงินปันผลและกำไรจากการขายตราสารทุนและหน่วยลงทุน จากปี 2562 อยู่ที่ 41,655 ล้านบาท ลดลง 23,412 ล้านบาท มาอยู่ที่ 18,243 ล้านบาท ในปี 2563 และในไตรมาส 1 ปี 2563 เงินปันผลและกำไรจากการขายตราสารทุนและหน่วยลงทุน มีผลขาดทุน 982 ล้านบาท
อย่างไรก็ตาม สัดส่วน ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2563 ลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีความมั่นคงสูง ได้แก่ พันธบัตร รัฐบาล, ธนาคารแห่งประเทศไทย(ธปท.) และรัฐวิสาหกิจ ที่กระทรวงการคลังคํ้าประกัน 1,473,211 ล้านบาท หรือ 67.44%, หน่วยลงทุนตราสารหนี้ต่างประเทศที่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ 153,066 ล้านบาท หรือ 7.01%, หุ้นกู้เอกชน หรือ securitized debt ที่ได้รับการจัดอันดับความน่าเชื่อถือ 85,835 ล้านบาท หรือ 3.93% และ เงินฝาก 4,215 ล้านบาท หรือ 0.19%
ขณะที่การลงทุนในหลักทรัพย์เสี่ยง ได้แก่ ตราสารทุนไทย 275,619 ล้านบาท หรือ 12.62%, หน่วยลงทุนตราสารทุนต่างประเทศ 105,311 ล้านบาท หรือ 4.82%, หน่วยลงทุนอสังหา โครงสร้างพื้นฐาน ทองคำ 76,690 ล้านบาท หรือ 3.51% และ พันธบัตรรัฐวิสาหกิจ ที่กระทรวงการคลังไม่ได้คํ้าประกัน 10,460 ล้านบาท หรือ 0.48%
สำหรับการลงทุนในตลท.นั้น สำนักงานประกันสังคมเป็นผู้ถือหุ้นใหญ่ในบริษัทจดทะเบียน (บจ.) รวม 82 แห่ง แบ่งเป็นลงทุนในหุ้น 48 บจ. และลงทุนในกองทุนรวม โครงสร้างพื้นฐาน ทรัสต์เพื่อการลงทุน รวม 34 แห่ง ซึ่งการลงทุนในหุ้นเป็นหุ้นที่อยู่ในดัชนี SET50 ถึง 39 แห่ง ที่เหลือเป็นหุ้นที่อยู่ในดัชนี SET100 และมีเพียงบจ. 4 แห่งเท่านั้นที่ไม่ได้อยู่ในดัชนี SET50-100
นอกจากนี้ บจ.ที่สำนักงานประกันสังคมลงทุนนั้น ยังอยู่ในดัชนีความยั่งยืนดาวโจนส์ (Dow Jones Sustainability Indices: DJSI) ประจำปี 2563 โดยมี 6 แห่งที่ได้คะแนนเป็นที่หนึ่งด้านความยั่งยืนรายกลุ่มอุตสาหกรรม, บจ.จำนวน 20 แห่งได้รับคัดเลือกเป็นสมาชิกของดัชนีความยั่งยืน DJSI, มีบจ. ที่ได้รับการคัดเลือกเข้าใหม่ 1 แห่ง และบจ. 11 แห่ง อยู่ในดัชนีกลุ่ม DJSI World ซึ่งเป็นบริษัทชั้นนำระดับโลกที่มีศักยภาพทั้งในด้านขนาดและผลการประเมินความยั่งยืน
รายงานข่าวจากตลท. เปิดเผยว่า ผลการทดลองจัด portfolio ลงทุนในบจ.ไทยตามดัชนี DJSI EM ในช่วงประมาณ 5 ปีที่ผ่านมาแบบกระจายนํ้าหนักลงทุนเท่าๆ กันทุกหลักทรัพย์ พบว่า ผลตอบแทนรวมสะสมที่ 51% สำหรับ portfolio ที่ใช้การถ่วงนํ้าหนักแบบเท่ากัน (equal weighting) และผลตอบแทนที่ 49% สำหรับ portfolio ที่ใช้การถ่วงนํ้าหนักตามมูลค่าตลาด (market cap weighting) ซึ่งสูงกว่าผลตอบแทนของ SET100 TRI ที่ 38%
ขณะเดียวกัน หลักทรัพย์ของบริษัทที่มีความโดดเด่นด้านความยั่งยืนยังอาจได้รับความสนใจจากนักลงทุนมากขึ้นอีกด้วย โดยภายหลังจากเข้าร่วมดัชนี DJSI EM สภาพคล่องหรือมูลค่าซื้อขายโดยเฉลี่ยของหลักทรัพย์ไทยในดัชนีดังกล่าวเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง
หน้า 14 หนังสือพิมพ์ฐานเศรษฐกิจ ฉบับที่ 3,663 วันที่ 21 - 24 มีนาคม พ.ศ. 2564