MINT ประสบความสำเร็จออกหุ้นกู้ฯ 300 ล้านดอลล์ ลงทุน "NH Hotel" 94.1%
MINT ประสบความสำเร็จออกหุ้นกู้ไม่ด้อยสิทธิที่มีลักษณะคล้ายทุน 300 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ลงทุนใน "เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป" 94.1% ตามแผนการสร้างความแข็งแกร่งของฐานะทางการเงิน
บริษัท ไมเนอร์ อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด (มหาชน) ("MINT") ประกาศความสำเร็จในการออกหุ้นกู้ในตลาดตราสารหนี้ต่างประเทศเป็นครั้งแรก ด้วยการออกหุ้นกู้สกุลเงินเหรียญสหรัฐฯ ประเภทไม่ด้อยสิทธิและมีประกันที่มีลักษณะคล้ายทุน ไถ่ถอนเมื่อเลิกบริษัท ("หุ้นกู้") จำนวน 300 ล้านเหรียญสหรัฐฯ ซึ่งมีการค้ำประกันโดย บมจ.ธนาคารกรุงเทพ สาขาสาธารณรัฐสิงคโปร์ และได้รับการจัดอันดับเครดิตจาก บริษัท มูดีส์ ที่ระดับ Baa2 และจาก บริษัท ฟิทช์ เรทติ้งส์ จำกัด ที่ระดับ BBB+
นับเป็นครั้งแรกตั้งแต่ปี 2550 ที่บริษัทไทยได้ออกหุ้นกู้ในตลาดสกุลเงินเหรียญสหรัฐฯ และเป็นครั้งแรกในประวัติการณ์ที่มีการออกหุ้นกู้สกุลเงินเหรียญสหรัฐฯ ชนิดมีประกัน โดยบริษัทจากประเทศในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ โดยหุ้นกู้ดังกล่าวมียอดจองสูงกว่ายอดที่จัดสรรเกือบ 2 เท่า ด้วยการสนับสนุนจากนักลงทุนที่หลากหลาย ทั้งในภูมิภาคและระดับสากล อย่างไรก็ตาม จะไม่มีการเสนอขาย หรือ โอนหุ้นกู้ดังกล่าว ให้กับนักลงทุนในประเทศไทย
ทั้งนี้ MINT จะนำเงินที่ได้รับจากการจำหน่ายหุ้นกู้ดังกล่าวไปใช้คืนเงินกู้เพื่อการลงทุนใน "เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป" ตามที่ได้ประกาศไว้ก่อนหน้านี้ ซึ่ง MINT ถือหุ้นในเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป ในสัดส่วนร้อยละ 94.1 คิดเป็นเงินลงทุนทั้งหมดประมาณ 2,300 ล้านยูโร หรือคิดเป็นเงินไทยจำนวน 88,000 ล้านบาท
อีกทั้ง หุ้นกู้ดังกล่าวจะได้รับการบันทึกบัญชีเป็นส่วนของผู้ถือหุ้นในงบดุลของ MINT ตามมาตรฐานการบัญชีไทย ส่งผลให้อัตราส่วนหนี้สินส่วนที่มีภาระดอกเบี้ยต่อส่วนของผู้ถือหุ้นของ MINT ลดลงอยู่ที่ระดับต่ำกว่า 1.75 เท่า ซึ่งเป็นข้อกำหนดทางการเงินของบริษัท ณ วันที่ 31 ธ.ค. 2561 ตามการคำนวณงบการเงินล่วงหน้า (Pro Forma) MINT มีการดำเนินการตามแผนเพื่อสร้างความแข็งแกร่งของฐานะทางการเงินอย่างต่อเนื่องในไตรมาส 4 ปี 2561 และตลอดปี 2562 ตามที่ได้ประกาศไว้ก่อนหน้านี้ ซึ่งรวมถึงการศึกษาการปรับมูลค่ายุติธรรม การหารือกับผู้ร่วมลงทุน และการขายสินทรัพย์เพื่อสร้างผลกำไร นอกจากนี้ เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป ยังมีภาระหนี้สินสุทธิที่อยู่ในระดับต่ำและฐานะเงินสดที่แข็งแกร่ง ซึ่งจะส่งผลให้สามารถจ่ายเงินปันผลจำนวน 0.15 ยูโรต่อหุ้น สำหรับผลการดำเนินงานในปี 2561 ได้ตามแผน
ด้วยรายการดังกล่าวข้างต้น ที่คาดว่าจะเกิดขึ้นภายในช่วง 2-3 ไตรมาสต่อจากนี้ MINT เชื่อมั่นว่าจะสามารถบริหารอัตราส่วนหนี้สินส่วนที่มีภาระดอกเบี้ยต่อส่วนของผู้ถือหุ้นให้ลดลงมาที่ระดับ 1.3 เท่า ซึ่งเป็นเป้าหมายภายในของบริษัท ภายในสิ้นปี 2562 ส่วนอัตราส่วนหนี้สินสุทธิต่อกำไรก่อนหักดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจำหน่าย (EBITDA) จะต่ำกว่า 5 เท่า ในปี 2562 และจะยังคงลดลงต่อไปอีกในปี 2563 และปีต่อ ๆ ไป
ในส่วนของการดำเนินงาน MINT และเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป ได้เริ่มดำเนินการร่วมกัน ในการรวมการปฏิบัติการที่เกี่ยวข้องเข้าด้วยกัน เพื่อเพิ่มความสามารถในการสร้างกระแสเงินสดรับของทั้ง 2 บริษัท ให้มากกว่าที่แต่ละบริษัทสามารถทำได้ด้วยตนเอง
นายดิลิป ราชากาเรีย ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร ไมเนอร์ โฮเทลส์ กล่าวว่า "ทีมงานของทั้ง MINT ได้เริ่มดำเนินการในทันที ในการใช้ประโยชน์จากการประหยัดต่อขนาด เพื่อลดต้นทุนในเรื่องของการจัดซื้อจัดจ้าง ไม่ว่าจะเป็นกับคู่ค้าหรือบริษัทตัวแทนการท่องเที่ยว รวมทั้งเพิ่มช่องทางการทำรายได้ใหม่ ๆ จากการร่างข้อเสนอ (Request for Proposals) ในระดับสากลมากยิ่งขึ้น
นอกจากนี้ บริษัทอยู่ในระหว่างการดำเนินงานเพื่อประโยชน์จากการใช้สำนักงานขาย ศูนย์กลางสำรองห้องพัก และฐานการประชาสัมพันธ์ร่วมกัน อีกทั้งการบริหารโรงแรมในประเทศโปรตุเกสและบราซิล โดยเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป จะช่วยเพิ่มความสามารถในการทำกำไรสำหรับธุรกิจในยุโรป ทั้งนี้ ในช่วงไตรมาสแรกของปี 2562 บริษัทหวังเป็นอย่างยิ่งว่าจะมีโอกาสนำเสนอผลการดำเนินงานที่เป็นรูปธรรมมากยิ่งขึ้นให้กับผู้ถือหุ้นของทั้ง MINT และเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป
บริษัท ไมเนอร์ อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด (มหาชน) ("MINT") ประกาศความสำเร็จในการออกหุ้นกู้ในตลาดตราสารหนี้ต่างประเทศเป็นครั้งแรก ด้วยการออกหุ้นกู้สกุลเงินเหรียญสหรัฐฯ ประเภทไม่ด้อยสิทธิและมีประกันที่มีลักษณะคล้ายทุน ไถ่ถอนเมื่อเลิกบริษัท ("หุ้นกู้") จำนวน 300 ล้านเหรียญสหรัฐฯ ซึ่งมีการค้ำประกันโดย บมจ.ธนาคารกรุงเทพ สาขาสาธารณรัฐสิงคโปร์ และได้รับการจัดอันดับเครดิตจาก บริษัท มูดีส์ ที่ระดับ Baa2 และจาก บริษัท ฟิทช์ เรทติ้งส์ จำกัด ที่ระดับ BBB+
นับเป็นครั้งแรกตั้งแต่ปี 2550 ที่บริษัทไทยได้ออกหุ้นกู้ในตลาดสกุลเงินเหรียญสหรัฐฯ และเป็นครั้งแรกในประวัติการณ์ที่มีการออกหุ้นกู้สกุลเงินเหรียญสหรัฐฯ ชนิดมีประกัน โดยบริษัทจากประเทศในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ โดยหุ้นกู้ดังกล่าวมียอดจองสูงกว่ายอดที่จัดสรรเกือบ 2 เท่า ด้วยการสนับสนุนจากนักลงทุนที่หลากหลาย ทั้งในภูมิภาคและระดับสากล อย่างไรก็ตาม จะไม่มีการเสนอขาย หรือ โอนหุ้นกู้ดังกล่าว ให้กับนักลงทุนในประเทศไทย
ทั้งนี้ MINT จะนำเงินที่ได้รับจากการจำหน่ายหุ้นกู้ดังกล่าวไปใช้คืนเงินกู้เพื่อการลงทุนใน "เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป" ตามที่ได้ประกาศไว้ก่อนหน้านี้ ซึ่ง MINT ถือหุ้นในเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป ในสัดส่วนร้อยละ 94.1 คิดเป็นเงินลงทุนทั้งหมดประมาณ 2,300 ล้านยูโร หรือคิดเป็นเงินไทยจำนวน 88,000 ล้านบาท
อีกทั้ง หุ้นกู้ดังกล่าวจะได้รับการบันทึกบัญชีเป็นส่วนของผู้ถือหุ้นในงบดุลของ MINT ตามมาตรฐานการบัญชีไทย ส่งผลให้อัตราส่วนหนี้สินส่วนที่มีภาระดอกเบี้ยต่อส่วนของผู้ถือหุ้นของ MINT ลดลงอยู่ที่ระดับต่ำกว่า 1.75 เท่า ซึ่งเป็นข้อกำหนดทางการเงินของบริษัท ณ วันที่ 31 ธ.ค. 2561 ตามการคำนวณงบการเงินล่วงหน้า (Pro Forma) MINT มีการดำเนินการตามแผนเพื่อสร้างความแข็งแกร่งของฐานะทางการเงินอย่างต่อเนื่องในไตรมาส 4 ปี 2561 และตลอดปี 2562 ตามที่ได้ประกาศไว้ก่อนหน้านี้ ซึ่งรวมถึงการศึกษาการปรับมูลค่ายุติธรรม การหารือกับผู้ร่วมลงทุน และการขายสินทรัพย์เพื่อสร้างผลกำไร นอกจากนี้ เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป ยังมีภาระหนี้สินสุทธิที่อยู่ในระดับต่ำและฐานะเงินสดที่แข็งแกร่ง ซึ่งจะส่งผลให้สามารถจ่ายเงินปันผลจำนวน 0.15 ยูโรต่อหุ้น สำหรับผลการดำเนินงานในปี 2561 ได้ตามแผน
ด้วยรายการดังกล่าวข้างต้น ที่คาดว่าจะเกิดขึ้นภายในช่วง 2-3 ไตรมาสต่อจากนี้ MINT เชื่อมั่นว่าจะสามารถบริหารอัตราส่วนหนี้สินส่วนที่มีภาระดอกเบี้ยต่อส่วนของผู้ถือหุ้นให้ลดลงมาที่ระดับ 1.3 เท่า ซึ่งเป็นเป้าหมายภายในของบริษัท ภายในสิ้นปี 2562 ส่วนอัตราส่วนหนี้สินสุทธิต่อกำไรก่อนหักดอกเบี้ย ภาษี ค่าเสื่อมราคา และค่าตัดจำหน่าย (EBITDA) จะต่ำกว่า 5 เท่า ในปี 2562 และจะยังคงลดลงต่อไปอีกในปี 2563 และปีต่อ ๆ ไป
ในส่วนของการดำเนินงาน MINT และเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป ได้เริ่มดำเนินการร่วมกัน ในการรวมการปฏิบัติการที่เกี่ยวข้องเข้าด้วยกัน เพื่อเพิ่มความสามารถในการสร้างกระแสเงินสดรับของทั้ง 2 บริษัท ให้มากกว่าที่แต่ละบริษัทสามารถทำได้ด้วยตนเอง
นายดิลิป ราชากาเรีย ประธานเจ้าหน้าที่บริหาร ไมเนอร์ โฮเทลส์ กล่าวว่า "ทีมงานของทั้ง MINT ได้เริ่มดำเนินการในทันที ในการใช้ประโยชน์จากการประหยัดต่อขนาด เพื่อลดต้นทุนในเรื่องของการจัดซื้อจัดจ้าง ไม่ว่าจะเป็นกับคู่ค้าหรือบริษัทตัวแทนการท่องเที่ยว รวมทั้งเพิ่มช่องทางการทำรายได้ใหม่ ๆ จากการร่างข้อเสนอ (Request for Proposals) ในระดับสากลมากยิ่งขึ้น
นอกจากนี้ บริษัทอยู่ในระหว่างการดำเนินงานเพื่อประโยชน์จากการใช้สำนักงานขาย ศูนย์กลางสำรองห้องพัก และฐานการประชาสัมพันธ์ร่วมกัน อีกทั้งการบริหารโรงแรมในประเทศโปรตุเกสและบราซิล โดยเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป จะช่วยเพิ่มความสามารถในการทำกำไรสำหรับธุรกิจในยุโรป ทั้งนี้ ในช่วงไตรมาสแรกของปี 2562 บริษัทหวังเป็นอย่างยิ่งว่าจะมีโอกาสนำเสนอผลการดำเนินงานที่เป็นรูปธรรมมากยิ่งขึ้นให้กับผู้ถือหุ้นของทั้ง MINT และเอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป
