ดาต้าเซ็นเตอร์จีนโตแรง เอไอดันความต้องการศูนย์ข้อมูลพุ่ง

ตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีนมีมูลค่า 29.23 พันล้านดอลลาร์ในปี 2025 และคาดว่าจะเพิ่มเป็น 63.81 พันล้านดอลลาร์ในปี 2031 ขณะที่ความต้องการโครงสร้างพื้นฐานรองรับปัญญาประดิษฐ์ คลาวด์ภายในประเทศ และเครือข่าย 5G เป็นแรงขับเคลื่อนสำคัญ อย่างไรก็ตาม ข้อจำกัดด้านไฟฟ้า การส่งพลังงาน และต้นทุนการปรับปรุงศูนย์ข้อมูลเดิมยังเป็นอุปสรรคต่อการขยายตัว

รายงานตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีนแบ่งตามขนาดศูนย์ข้อมูล ได้แก่ Large, Massive, Medium, Mega และ Small, ประเภท Tier ได้แก่ Tier 1 และ 2, Tier 3 และ Tier 4, ประเภทศูนย์ข้อมูล ได้แก่ Hyperscale/Self-Built, Enterprise/Edge และ Colocation, กลุ่มผู้ใช้งาน ได้แก่ ธนาคาร การเงิน และประกันภัย (BFSI), เทคโนโลยีสารสนเทศและบริการเทคโนโลยีสารสนเทศ (IT และ ITES), อีคอมเมิร์ซ, ภาครัฐ, ภาคการผลิต, สื่อและบันเทิง และอื่น ๆ รวมถึงพื้นที่ศูนย์กลาง โดยการคาดการณ์ตลาดจัดทำในรูปของความสามารถในการรองรับโหลดด้านเทคโนโลยีสารสนเทศ (IT Load Capacity) หน่วยเมกะวัตต์

Mordor Intelligence วิเคราะห์ตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน พบว่าตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีนมีมูลค่า 29.23 พันล้านดอลลาร์ในปี 2025 และคาดว่าจะเพิ่มจาก 33.29 พันล้านดอลลาร์ในปี 2026 เป็น 63.81 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2031 โดยมีอัตราการเติบโตเฉลี่ยต่อปีแบบทบต้น (CAGR) 13.89% ตลอดช่วงคาดการณ์ปี 2026-2031

ในแง่ความสามารถในการรองรับโหลดด้านเทคโนโลยีสารสนเทศ ตลาดคาดว่าจะเพิ่มจาก 7.05 พันเมกะวัตต์ในปี 2025 เป็น 9.37 พันเมกะวัตต์ภายในปี 2030 โดยมี CAGR 5.85% ในช่วงคาดการณ์ปี 2025-2030

ความต้องการดาต้าเซ็นเตอร์รองรับเอไอเพิ่มขึ้น

ส่วนแบ่งและประมาณการของตลาดคำนวณและรายงานในรูปหน่วยเมกะวัตต์ การขยายกำลังการรองรับดังกล่าว สะท้อนการเปลี่ยนผ่านของจีนไปสู่โครงสร้างพื้นฐานที่ได้รับการปรับให้เหมาะสมสำหรับปัญญาประดิษฐ์ โดยผู้ให้บริการศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่กำลังตอบสนองต่อข้อกำหนดด้านคลาวด์อธิปไตยและความหนาแน่นของแร็กที่ขับเคลื่อนด้วยหน่วยประมวลผลกราฟิก (GPU)

ซึ่งมักสูงกว่า 100 กิโลวัตต์ต่อแร็ก การลงทุนของภาครัฐที่เพิ่มขึ้นในด้านอธิปไตยทางดิจิทัล การขยายเครือข่าย 5G อย่างรวดเร็ว และห่วงโซ่อุปทานระบบระบายความร้อนด้วยของเหลวที่พัฒนามากขึ้น ล้วนช่วยรักษาความต้องการ ขณะที่มาตรการจูงใจในจีนตะวันตกช่วยเปิดพื้นที่สำหรับศูนย์ข้อมูลที่ใช้พลังงานหมุนเวียน ซึ่งช่วยลดแรงกดดันต่อระบบโครงข่ายไฟฟ้าชายฝั่ง

การแข่งขันยังอยู่ในระดับปานกลาง เนื่องจากข้อกำหนดด้านการรับรองความปลอดภัยที่เข้มงวดและข้อจำกัดการส่งออก GPU ขั้นสูงเป็นอุปสรรคต่อผู้เล่นรายใหม่ แต่ไม่ได้เปิดโอกาสให้ผู้ให้บริการรายใดครองตลาดเพียงรายเดียว ผู้ประกอบการที่สามารถผสานการปฏิบัติตามข้อกำหนดระดับอธิปไตยเข้ากับความสามารถในการรองรับปัญญาประดิษฐ์ จะสามารถกำหนดราคาพรีเมียมได้ โดยเฉพาะในพื้นที่ที่ความหนาแน่นของแร็กทำให้สามารถคิดค่าบริการสูงกว่าศูนย์ข้อมูลแบบ Colocation รุ่นเดิม 30-50%

ความต้องการแร็กความหนาแน่นสูงจากงานฝึกปัญญาประดิษฐ์พุ่งขึ้น

คลัสเตอร์สำหรับการฝึกปัญญาประดิษฐ์ในปัจจุบันใช้พลังงานมากกว่า 100 กิโลวัตต์ต่อแร็ก เพิ่มขึ้น 10 เท่าจากการติดตั้งระบบรุ่นเดิม ส่งผลให้ผู้ประกอบการต้องออกแบบระบบไฟฟ้าและระบบระบายความร้อนใหม่สำหรับพื้นที่ก่อสร้างใหม่ และปรับปรุงห้องศูนย์ข้อมูลเดิมเพื่อหลีกเลี่ยงกำลังการรองรับที่ไม่สามารถใช้งานได้ ระบบระบายความร้อนด้วยของเหลวโดยตรงถึงชิปช่วยขจัดข้อจำกัดด้านความร้อนและทำให้ค่า PUE ต่ำกว่า 1.15 ซึ่งต่ำกว่าข้อกำหนดของจีนที่ต่ำกว่า 1.3 อย่างไรก็ตาม ระบบดังกล่าวมีต้นทุนการลงทุนเริ่มต้นสูงขึ้นและต้องใช้ทักษะการบำรุงรักษาเฉพาะทาง

ผู้ประกอบการที่สามารถรองรับข้อกำหนดดังกล่าวคิดค่าบริการแร็กที่พร้อมรองรับ GPU ในระดับพรีเมียม 30-50% ซึ่งสร้างช่องทางรายได้ที่แตกต่างจากบริการทั่วไป ข้อกำหนดด้านการปฏิบัติตามกฎระเบียบภายใต้กฎระเบียบว่าด้วยการจัดการความปลอดภัยข้อมูลเครือข่ายยังจำกัดทางเลือกด้านทำเล ส่งผลให้ศูนย์ข้อมูลที่สามารถผสานความหนาแน่นสูงสำหรับปัญญาประดิษฐ์เข้ากับระบบรักษาความปลอดภัยข้อมูลตามมาตรฐานอธิปไตย ได้เปรียบอย่างชัดเจนในการกำหนดราคา

การใช้จ่ายด้านคลาวด์อธิปไตยของรัฐวิสาหกิจจีนพุ่งขึ้น

แนวทางการก่อสร้างโครงสร้างพื้นฐานข้อมูลแห่งชาติ กำหนดให้รัฐวิสาหกิจย้ายปริมาณงานที่ไม่ใช่ข้อมูลอ่อนไหว 80% ไปยังคลาวด์ภายในประเทศภายในปี 2027 ส่งผลให้เกิดการจองความจุระยะเวลาหลายปี ซึ่งช่วยเพิ่มความสามารถในการคาดการณ์ให้แก่ผู้พัฒนา

เมื่อรัฐวิสาหกิจทำสัญญาระยะยาว ผู้พัฒนาจะเผชิญความเสี่ยงจากพื้นที่ว่างลดลงและได้รับเงื่อนไขทางการเงินที่เอื้ออำนวยมากขึ้น แต่ต้องพิสูจน์ความเป็นเจ้าของโครงสร้างพื้นฐานตลอดทั้งระบบ รวมถึงต้องปฏิบัติตามข้อกำหนดด้านการเข้ารหัสที่เข้มงวด ซึ่งผู้ให้บริการคลาวด์ขนาดใหญ่จากต่างประเทศไม่สามารถทำได้ในระดับเดียวกัน

ความเข้มข้นของเงินลงทุนเพิ่มขึ้น เนื่องจากศูนย์ข้อมูลที่สร้างขึ้นเฉพาะต้องผสานโมดูลที่ได้รับการรับรอง ระบบรักษาความปลอดภัยทางกายภาพที่เพิ่มขึ้น และช่องทางตรวจสอบแบบเรียลไทม์ อย่างไรก็ตาม รายได้ที่มีหลักประกันในระยะยาวช่วยชดเชยแรงกดดันด้านต้นทุน ขณะเดียวกัน ความต้องการของรัฐวิสาหกิจสำหรับการฝึกโมเดลปัญญาประดิษฐ์กำลังเปลี่ยนการใช้จ่ายจากระบบประมวลผลทั่วไปไปสู่โหนดที่มี GPU ความหนาแน่นสูง ซึ่งเชื่อมโยงการผลักดันคลาวด์อธิปไตยเข้ากับวัฏจักรฮาร์ดแวร์ปัญญาประดิษฐ์

การขยาย 5G และโหนด Edge อย่างรวดเร็วหนุนความต้องการ Micro-DC

China Mobile เพียงรายเดียวติดตั้งสถานีฐาน 5G แล้ว 3.7 ล้านสถานีภายในปี 2024 โดยแต่ละสถานีต้องการการประมวลผลที่มีความหน่วงต่ำภายใน 10 มิลลิวินาที เพื่อรองรับยานยนต์อัตโนมัติ หุ่นยนต์อุตสาหกรรม และบริการความเป็นจริงเสริม

เครือข่ายวิทยุที่มีความหนาแน่นสูงรองรับศูนย์ข้อมูลขนาดเล็กหลายพันแห่ง ซึ่งมีขนาดตั้งแต่ 50 กิโลวัตต์ถึง 500 กิโลวัตต์ โดยโครงสร้างดังกล่าวเอื้อประโยชน์ต่อผู้ถือครองอสังหาริมทรัพย์ในพื้นที่และผู้รับเหมาระบบเฉพาะทางมากกว่าผู้ให้บริการศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่แบบดั้งเดิม อย่างไรก็ตาม ความสามารถในการรองรับของแต่ละพื้นที่ยังมีขนาดไม่มาก แต่ความต้องการรวมขยายตัวอย่างรวดเร็ว เนื่องจากการติดตั้งครอบคลุมหลายร้อยเมือง

การดำเนินงานแบบไร้คนควบคุม การบำรุงรักษาที่ใช้ปัญญาประดิษฐ์ช่วย และการก่อสร้างแบบโมดูลสำเร็จรูป ช่วยลดค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน แต่ก็นำมาซึ่งความซับซ้อนด้านความมั่นคงปลอดภัยทางไซเบอร์และการบริหารจัดการระบบ ซึ่งสร้างโอกาสในการเพิ่มบริการสำหรับผู้ให้บริการระบบ Edge ที่มีการบริหารจัดการ

โควตาการซื้อขายไฟฟ้าสีเขียวสำหรับผู้ให้บริการศูนย์ข้อมูลมีมากขึ้น

มณฑลที่มีพลังงานหมุนเวียนจำนวนมาก เช่น มองโกเลียใน ซินเจียง และกานซู่ ปัจจุบันเสนอกรอบโควตาพลังงานสีเขียวระยะยาว ซึ่งเปิดโอกาสให้ผู้ประกอบการศูนย์ข้อมูลทำสัญญาซื้อขายไฟฟ้าพลังงานหมุนเวียนเสมือนจริงได้โดยไม่ต้องเผชิญความเสี่ยงจากการลดทอนการจ่ายไฟของโครงข่าย

รูปแบบดังกล่าวช่วยให้สามารถจัดหาไฟฟ้าจากพลังงานลมและพลังงานแสงอาทิตย์ในราคาที่แข่งขันได้ ทำให้ศูนย์ข้อมูลสามารถดำเนินงานโดยมีความเป็นกลางทางคาร์บอน สอดคล้องกับเป้าหมายคาร์บอนคู่ของจีน ผู้บุกเบิกการใช้งานสามารถสร้างความแตกต่างผ่านการรับรองศูนย์ข้อมูลสีเขียว ซึ่งดึงดูดลูกค้าข้ามชาติที่ต้องการพลังงานหมุนเวียนที่สามารถตรวจสอบได้

อย่างไรก็ตาม ข้อจำกัดด้านการส่งไฟฟ้าหมายความว่าการจัดสรรโควตามักขึ้นอยู่กับความพร้อมของสายส่งไฟฟ้าแรงดันสูงพิเศษ ทำให้ผู้ประกอบการต้องประเมินความน่าเชื่อถือของจุดเชื่อมต่อโครงข่ายไฟฟ้าเป็นส่วนหนึ่งของการเลือกทำเล

ข้อจำกัดด้านการส่งไฟฟ้าระหว่างมณฑลจำกัดการเลือกทำเล

แนวสายส่งไฟฟ้าแรงดันสูงพิเศษบางแห่งมีการใช้งานสูงถึง 95% ในช่วงที่มีความต้องการสูงสุด ซึ่งจำกัดความสามารถของมณฑลทางตะวันตกที่มีพลังงานลมสูงในการตอบสนองความต้องการประมวลผลของพื้นที่ชายฝั่ง

ผู้ให้บริการโครงข่ายไฟฟ้าอาจให้ความสำคัญกับการใช้ไฟฟ้าภาคครัวเรือนและภาคอุตสาหกรรมมากกว่าความต้องการใช้ไฟฟ้าของศูนย์ข้อมูล ทำให้บริษัทต้องยอมรับระบบสำรองหรือระบบกักเก็บพลังงานในพื้นที่เพื่อบรรเทาความเสี่ยงจากการลดทอนการจ่ายไฟ มาตรการป้องกันดังกล่าวเพิ่มต้นทุนการลงทุนและทำให้สัญญาซื้อขายไฟฟ้ามีความซับซ้อนมากขึ้น ส่งผลให้ความได้เปรียบด้านต้นทุนของพื้นที่ตอนในลดลง หากโครงสร้างพื้นฐานระบบส่งไฟฟ้าไม่ได้ขยายตัวควบคู่กับกำลังการผลิตใหม่

ข้อจำกัด PUE ที่เข้มงวดขึ้นเพิ่มต้นทุนให้ศูนย์ข้อมูลเดิม

หน่วยงานกำกับดูแลกำหนดให้ศูนย์ข้อมูลเดิมปรับปรุงระบบเพื่อให้ค่า PUE ต่ำกว่า 1.3 ซึ่งเป็นเกณฑ์ที่ศูนย์ข้อมูลก่อนปี 2020 จำนวนมากมีค่าสูงกว่าเกณฑ์ถึง 50%

การปฏิบัติตามข้อกำหนดดังกล่าวจำเป็นต้องติดตั้งระบบระบายความร้อนด้วยของเหลวเพิ่มเติม ระบบควบคุมการไหลเวียนอากาศ และโมดูลระบบไฟฟ้ารุ่นใหม่ ซึ่งมักเพิ่มต้นทุนประมาณ 500-800 ดอลลาร์ต่อกิโลวัตต์

ผู้ประกอบการรายเล็กที่ไม่มีขนาดธุรกิจเพียงพอเผชิญแรงกดดันทางการเงินในสัดส่วนที่สูงกว่า และการไม่ปฏิบัติตามข้อกำหนดอาจนำไปสู่การบังคับปิดศูนย์ข้อมูล ส่งผลให้เกิดการเปลี่ยนแปลงในตลาดกำลังการรองรับรอง เนื่องจากผู้เช่าย้ายไปยังศูนย์ข้อมูลรุ่นใหม่ที่มีประสิทธิภาพสูงกว่า

การวิเคราะห์ตามกลุ่มตลาด

ตามขนาดศูนย์ข้อมูล ศูนย์ข้อมูลขนาดกลางเชื่อมช่องว่างระหว่างคลาวด์กับ Edge ศูนย์ข้อมูลขนาดกลาง ซึ่งโดยทั่วไปมีขนาด 1-10 เมกะวัตต์ มี CAGR สูงที่สุดที่ 6.86% และคาดว่าจะยิ่งมีบทบาทเป็นโครงสร้างเชื่อมต่อระหว่างคลาวด์ขนาดใหญ่กับอุปกรณ์ Edge

ในปี 2025 ศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่ยังคงคิดเป็น 42.63% ของกำลังการรองรับทั้งหมดในตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน สะท้อนความต้องการด้านการฝึกปัญญาประดิษฐ์ของระบบศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่ ซึ่งมักต้องใช้กำลังการประมวลผลในระดับมหาศาล

กลุ่มศูนย์ข้อมูลขนาดกลางได้รับประโยชน์จากการอยู่ใกล้ผู้ใช้งาน ความหน่วงต่ำกว่า และความยืดหยุ่นด้านกฎระเบียบ ทำให้เหมาะสำหรับคลัสเตอร์ซอฟต์แวร์ในรูปแบบบริการระดับภูมิภาค และเกตเวย์อินเทอร์เน็ตสำหรับอุตสาหกรรม นักพัฒนาใช้การก่อสร้างแบบโมดูลเพื่อลดระยะเวลาการก่อสร้างให้ต่ำกว่า 12 เดือน และสามารถรองรับความต้องการที่เพิ่มขึ้นจากการเปิดตัวซอฟต์แวร์และการเพิ่มความหนาแน่นของเครือข่าย 5G ในระดับภูมิภาค

เมื่อค่าใช้จ่ายของระบบระบายความร้อนด้วยของเหลวลดลง ศูนย์ข้อมูลขนาดกลางสามารถรองรับแร็กที่มี GPU ความหนาแน่นสูงได้โดยไม่ต้องใช้โครงสร้างระบบไฟฟ้าขนาดใหญ่แบบเดียวกับศูนย์ข้อมูลระดับเมกะสเกล ช่วยรักษาอัตรากำไรพร้อมกับบรรลุเป้าหมายด้านประสิทธิภาพ

ในมุมมองด้านต้นทุนเงินทุน ธนาคารมองโครงการขนาดกลางว่ามีความเสี่ยงต่ำกว่าการก่อสร้างศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่แห่งใหม่ เนื่องจากมีการกระจุกตัวของผู้เช่าน้อยกว่าและมีอายุสัญญาเช่าสั้นกว่า ผู้ประกอบการผสมผสานสัญญาแบบขายส่งกับ Colocation แบบค้าปลีก เพื่อรักษาอัตราการใช้ประโยชน์ให้สูงกว่า 80% ซึ่งเป็นระดับที่สร้างผลตอบแทนจาก EBITDA ที่น่าสนใจ

ความสมดุลระหว่างความหนาแน่นและขนาดอธิบายว่าเหตุใดศูนย์ข้อมูลขนาดกลางจึงเป็นพื้นที่ทดลองในระยะแรกสำหรับนวัตกรรม เช่น ระบบระบายความร้อนด้วยของเหลวโดยตรงระดับแร็ก หรือระบบสำรองพลังงานไฮโดรเจนในพื้นที่ ในช่วง 5 ปีข้างหน้า ศูนย์ข้อมูลขนาดกลางมีแนวโน้มได้รับสิทธิประโยชน์เพิ่มเติมจากระดับมณฑลที่สนับสนุนการขยายตัวของการประมวลผลแบบ Edge ซึ่งจะช่วยให้ยังคงเติบโตได้ดีกว่าตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีนโดยรวม

ตามมาตรฐาน Tier: Tier 4 ได้แรงหนุนจากโหลดที่มีความสำคัญสูง

ศูนย์ข้อมูล Tier 3 ซึ่งมีส่วนแบ่ง 60.08% ในปี 2025 ยังคงเป็นมาตรฐานหลักของตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน โดยให้ความพร้อมใช้งาน 99.982% ในระดับต้นทุนที่มีประสิทธิภาพ อย่างไรก็ตาม ความสามารถรองรับของ Tier 4 เติบโตที่ CAGR 6.65% เนื่องจากงานของกลุ่มธนาคาร การเงิน และประกันภัย รวมถึงการซื้อขายด้วยอัลกอริทึม ต้องการความพร้อมใช้งาน 99.995%

Tier ที่ได้รับการยกระดับดังกล่าวรวมระบบสำรอง 2N+1 ในชั้นระบบไฟฟ้า ระบบระบายความร้อน และเครือข่าย ซึ่งนำไปสู่อัตราค่าเช่าที่สูงขึ้นที่ผู้เช่ากลุ่มธนาคาร การเงิน และประกันภัยยอมรับ เพื่อปกป้องธุรกรรมที่มีความอ่อนไหวต่อระดับมิลลิวินาที

บริการอิเล็กทรอนิกส์ของภาครัฐที่ใช้กรอบโครงสร้างพื้นฐานหยวนดิจิทัลก็มีแนวโน้มเลือกใช้การออกแบบ Tier 4 เพื่อให้เป็นไปตามข้อกำหนดของกฎหมายความปลอดภัยข้อมูล

ผู้ประกอบการที่ต้องการได้รับการรับรอง Tier 4 ต้องเผชิญต้นทุนการลงทุนเพิ่มขึ้น 10-15% โดยส่วนใหญ่เป็นต้นทุนเครื่องทำความเย็น ระบบสวิตช์เกียร์ และโครงสร้างเครือข่ายแบบสำรอง การคืนทุนจะเร็วขึ้นเมื่อความหนาแน่นของพลังงานสูงกว่า 50 กิโลวัตต์ต่อแร็ก เนื่องจากรายได้จากแร็กที่สูงขึ้นช่วยชดเชยต้นทุนเงินลงทุน

นอกจากนี้ นักลงทุนมองสินทรัพย์ Tier 4 ว่าสามารถป้องกันผลกระทบจากเงินเฟ้อได้ เนื่องจากมีสัญญาที่มีความเหนียวแน่นและมีระยะเวลา 5 ปีขึ้นไป ดังนั้น แนวโน้มการยกระดับ Tier จึงสอดคล้องกับการเปลี่ยนผ่านเชิงกลยุทธ์ไปสู่การใช้งานที่มีมูลค่าสูงและขับเคลื่อนด้วยปัญญาประดิษฐ์ ซึ่งช่วยเสริมการยกระดับคุณภาพของตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน

ศูนย์ข้อมูล Hyperscale แบบสร้างเองเร่งตัวขึ้นภายใต้ข้อกำหนดด้านอธิปไตย

Colocation ยังคงครองตลาดด้วยส่วนแบ่ง 69.07% สะท้อนการใช้บริการภายนอกขององค์กรแบบเดิมและประโยชน์จากระบบที่มีผู้เช่าหลายราย อย่างไรก็ตาม ศูนย์ข้อมูล Hyperscale แบบสร้างเองมี CAGR สูงที่สุดที่ 6.73% เนื่องจากผู้ให้บริการคลาวด์รายใหญ่เพิ่มการควบคุมความเสี่ยง ปฏิบัติตามข้อกำหนดด้านอธิปไตย และปรับแต่งโครงสร้างพื้นฐานสำหรับคลัสเตอร์ปัญญาประดิษฐ์

การสร้างศูนย์ข้อมูลเองเปิดโอกาสให้ Alibaba, Tencent และ Baidu ติดตั้งระบบถังระบายความร้อนแบบจุ่มหรือระบบจ่ายไฟที่ปรับให้เหมาะกับ GPU โดยไม่ต้องเจรจาปรับปรุงศูนย์ข้อมูลกับผู้ให้บริการ ช่วยเร่งระยะเวลาการนำบริการปัญญาประดิษฐ์ใหม่ออกสู่ตลาด

นอกจากนี้ ยังช่วยให้สามารถควบคุมห่วงโซ่อุปทานฮาร์ดแวร์ตลอดวงจรได้อย่างเต็มรูปแบบ ซึ่งมีความสำคัญเมื่อกฎระเบียบการส่งออกของสหรัฐฯ ทำให้ความพร้อมของ GPU ลดลง

ผู้ให้บริการ Colocation แบบขายส่งปรับตัวด้วยการเปลี่ยนไปใช้โครงสร้างอาคารที่พร้อมสำหรับการติดตั้งระบบ ช่วยให้ผู้ให้บริการคลาวด์ขนาดใหญ่เช่าพื้นที่ดิบและติดตั้งอุปกรณ์เฉพาะของตนเอง ขณะที่ลูกค้าองค์กรยังคงสนใจ Colocation แบบค้าปลีกสำหรับงานที่มีข้อกำหนดด้านการปฏิบัติตามกฎระเบียบไม่สูง

โครงสร้างตลาดแบบผสมผลักดันให้ผู้ประกอบการต้องมีความสามารถทั้งด้านบริการขายส่งและขายปลีก ซึ่งมักอยู่ภายในพื้นที่เดียวกัน เมื่อคำสั่งด้านคลาวด์อธิปไตยมีความชัดเจนมากขึ้น ขนาดตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีนที่มาจากศูนย์ข้อมูลแบบสร้างเองมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นต่อไป แม้ Colocation ยังคงให้บริการฐานผู้เช่าที่หลากหลาย

ความต้องการจากธนาคาร การเงิน และประกันภัยพุ่งขึ้นจากการขยายตัวของหยวนดิจิทัล

เทคโนโลยีสารสนเทศและโทรคมนาคมยังคงมีส่วนแบ่ง 49.21% ในปี 2025 แต่กลุ่มธนาคาร การเงิน และประกันภัยมีแนวโน้มเติบโตด้วย CAGR 7.88% จนถึงปี 2031 ซึ่งสูงกว่ากลุ่มอุตสาหกรรมอื่นทั้งหมด

โครงการนำร่องสกุลเงินดิจิทัลของธนาคารกลางต้องใช้โหนดบัญชีแยกประเภทแบบกระจายศูนย์ที่ติดตั้งในศูนย์ข้อมูลภายในประเทศซึ่งเป็นไปตามข้อกำหนด ส่งผลให้กำลังการประมวลผลจำนวนมากย้ายจากสถานที่ของธนาคารไปยังศูนย์ข้อมูลที่ได้รับการรับรอง Tier 4

ขณะเดียวกัน ระบบซื้อขายด้วยอัลกอริทึมและคลัสเตอร์วิเคราะห์ความเสี่ยงกำลังย้ายไปสู่แพลตฟอร์มที่เร่งการประมวลผลด้วย GPU ซึ่งใช้ความหนาแน่นของแร็กมากกว่า 40 กิโลวัตต์ ส่งผลให้ความต้องการกำลังการรองรับที่มีคุณสมบัติสูงของกลุ่มนี้เพิ่มขึ้นอีก

การกำกับดูแลจากคณะกรรมการกำกับดูแลการธนาคารและการประกันภัยของจีนกำหนดให้ข้อมูลต้องอยู่ภายในประเทศ ส่งผลให้บริษัทเทคโนโลยีทางการเงินจากต่างประเทศต้องย้ายแอปพลิเคชันกลับเข้าสู่ตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน

นอกเหนือจากกลุ่มธนาคาร การเงิน และประกันภัยแล้ว เว็บไซต์อีคอมเมิร์ซที่ขยายธุรกรรมผ่านการถ่ายทอดสด และบริษัทผู้ผลิตที่นำหุ่นยนต์อุตสาหกรรม 4.0 มาใช้งาน ยังคงเติบโตอย่างต่อเนื่อง แต่ไม่มีอุตสาหกรรมใดเติบโตเร็วเท่ากับงานด้านการเงิน

เมื่อการชำระเงินดิจิทัลและแพลตฟอร์มเทคโนโลยีบริหารความมั่งคั่งขยายตัว กลุ่มธนาคาร การเงิน และประกันภัยมีแนวโน้มกลายเป็นตัวชี้วัดสำคัญของแนวโน้มการกำหนดราคาพรีเมียมในอุตสาหกรรมดาต้าเซ็นเตอร์จีน

จีนยังคงเป็นศูนย์กลางของตลาดดาต้าเซ็นเตอร์

ด้วยส่วนแบ่ง 28.35% เนื่องจากมีความต้องการหนาแน่นจากห้องปฏิบัติการวิจัยด้านปัญญาประดิษฐ์ บริษัทอินเทอร์เน็ตขนาดใหญ่ และคลาวด์ของภาครัฐ

ตลาดดาต้าเซ็นเตอร์ปักกิ่งได้รับความต้องการจากห้องปฏิบัติการปัญญาประดิษฐ์ บริษัทอินเทอร์เน็ต และคลาวด์ของภาครัฐ อย่างไรก็ตาม ข้อจำกัดด้านไฟฟ้าและอสังหาริมทรัพย์ทำให้ผู้ประกอบการหันไปยังพื้นที่รอบนอก เช่น หยานชิ่ง ซึ่งต้นทุนที่ดินต่ำกว่าพื้นที่ใจกลางเมือง 30% และมีเส้นทางใยแก้วนำแสงใหม่ช่วยเสริมการเชื่อมต่อ

พื้นที่ส่วนที่เหลือของจีน ซึ่งครอบคลุมมองโกเลียใน กานซู่ และซินเจียง เติบโตด้วย CAGR 7.01% เนื่องจากมาตรการจูงใจระดับประเทศและความอุดมสมบูรณ์ของพลังงานหมุนเวียนร่วมกันดึงดูดการลงทุนจากศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่

พื้นที่ส่วนที่เหลือของจีนกำลังยกระดับสถานะเป็นอนุภูมิภาคที่มีพลวัตมากที่สุดในตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน โดยได้รับแรงหนุนจากนโยบายระดับชาติที่กำหนดให้คลัสเตอร์ทางตะวันตกเป็นกลไกหลักในการรองรับการใช้จ่ายด้านอธิปไตยของข้อมูล ขณะเดียวกันก็ช่วยลดแรงกดดันด้านไฟฟ้าในพื้นที่ชายฝั่ง

มองโกเลียในมีค่า PUE เฉลี่ยของพื้นที่ศูนย์ข้อมูลต่ำกว่า 1.25 โดยใช้ประโยชน์จากฤดูหนาวที่มีอุณหภูมิต่ำกว่าศูนย์เพื่อใช้ระบบระบายความร้อนตามธรรมชาติ ขณะที่ซินเจียงผสานโรงไฟฟ้าพลังงานแสงอาทิตย์และพลังงานลมแบบผสมที่ทำงานตลอด 24 ชั่วโมงเข้ากับวงจรจ่ายไฟแบบวนซ้ำสำรอง เพื่อให้มั่นใจว่ามีพลังงานเพียงพอสำหรับการให้บริการในระดับสูง

ข้อจำกัดด้านการส่งไฟฟ้ายังคงขัดขวางการก่อสร้างที่ขยายตัวโดยไม่มีข้อจำกัด ดังนั้น ผู้ประกอบการจึงลดความเสี่ยงด้วยการเพิ่มระบบกักเก็บพลังงานแบตเตอรี่ในพื้นที่ ซึ่งมีขนาดเท่ากับ 15% ของโหลดด้านเทคโนโลยีสารสนเทศ เพื่อรองรับผลกระทบจากการลดทอนการจ่ายไฟ

การแข่งขันในตลาด

ตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีนมีการกระจุกตัวในระดับปานกลาง โดยยักษ์ใหญ่ด้านโทรคมนาคมอย่าง China Telecom, China Mobile และ China Unicom ใช้ประโยชน์จากโครงข่ายใยแก้วนำแสงทั่วประเทศและการจัดสรรคลื่นความถี่ที่เอื้อประโยชน์ เพื่อรักษาปริมาณสัญญาจำนวนมาก

GDS Holdings และ VNET ครองตลาด Colocation แบบขายส่งระดับพรีเมียม โดยมุ่งดึงดูดผู้ให้บริการคลาวด์ขนาดใหญ่ด้วยพื้นที่ศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่ที่ผสานพลังงานสีเขียวและเกตเวย์สายเคเบิลใต้น้ำ

ข้อจำกัดด้านการถือครองของต่างชาติและกฎหมายการจัดเก็บข้อมูลภายในประเทศจำกัดการเข้ามาโดยตรงของผู้ให้บริการคลาวด์ขนาดใหญ่ระหว่างประเทศ ทำให้บริษัทเหล่านี้ต้องใช้โครงสร้างการถือหุ้นส่วนน้อยร่วมกับพันธมิตรในประเทศที่มีใบรับรองด้านการปฏิบัติตามข้อกำหนดที่มีความสำคัญอยู่แล้ว

ความแตกต่างเชิงกลยุทธ์มุ่งเน้นไปที่การนำเทคโนโลยีมาใช้และความลึกของการปฏิบัติตามข้อกำหนด ผู้ประกอบการที่ลงทุนล่วงหน้าในความเชี่ยวชาญด้านระบบระบายความร้อนด้วยของเหลว ระบบจ่ายไฟกระแสตรง และการบริหารจัดการศูนย์ข้อมูลที่ขับเคลื่อนด้วยปัญญาประดิษฐ์ สามารถกำหนดราคาพรีเมียมในระดับสองหลักและลดอัตราการย้ายออกของลูกค้า

ตัวอย่างเช่น ศูนย์ข้อมูลของ GDS ในเซี่ยงไฮ้มีค่า PUE 1.12 ช่วยลดต้นทุนไฟฟ้า 20% และทำให้ผู้ประกอบการสามารถแบ่งปันการประหยัดต้นทุนกับผู้เช่า ขณะเดียวกันยังรักษาอัตรากำไรไว้ได้

ขณะเดียวกัน โครงการศูนย์ข้อมูลแบบสร้างเองของ Tencent และ Alibaba ให้ความสำคัญกับการบูรณาการในแนวดิ่ง โดยควบคุมทุกอย่างตั้งแต่การวางร่องสายใยแก้วนำแสงไปจนถึงสินค้าคงคลัง GPU ซึ่งช่วยลดความเสี่ยงจากข้อจำกัดด้านการส่งออกและปัญหาคอขวดด้านระยะเวลาการติดตั้ง

ผู้เล่นระดับภูมิภาครายเล็กหันไปเน้นข้อเสนอเฉพาะด้าน Edge โดยรวมบริการบริหารจัดการ เช่น การดำเนินงานแบบไม่มีเจ้าหน้าที่ประจำและการบำรุงรักษาเชิงคาดการณ์

แม้ข้อจำกัดด้านการส่งออก GPU ขั้นสูงจะทำให้เกิดความล่าช้าในการจัดซื้อ แต่ผู้ประกอบการที่มีช่องทางจัดหาจากผู้ขายหลายรายสามารถลดผลกระทบได้ ขณะที่ผู้เล่นรายใหม่ที่ก่อสร้างศูนย์ข้อมูลแห่งใหม่และไม่มีความสัมพันธ์ด้านซัพพลายเชนดังกล่าว ต้องเผชิญระยะเวลารอคอยนานถึง 9 เดือน

โดยรวม การแข่งขันมุ่งไปที่ความสามารถในการจัดหาพลังงานสีเขียว การปฏิบัติตามเกณฑ์ PUE ที่เข้มงวดขึ้น และการนำเสนอความหนาแน่นที่พร้อมรองรับปัญญาประดิษฐ์ ซึ่งเป็นปัจจัยที่ร่วมกันกำหนดความสำเร็จในตลาดดาต้าเซ็นเตอร์จีน

พัฒนาการล่าสุดของอุตสาหกรรม

มีนาคม 2025 คณะกรรมการพัฒนาและปฏิรูปแห่งชาติของจีนเปิดตัวกลยุทธ์ “ข้อมูลตะวันออก การประมวลผลตะวันตก” โดยกำหนดให้ศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่ย้ายไปยังศูนย์กลางทางตะวันตก เช่น มองโกเลียใน กานซู่ กุ้ยโจว และหนิงเซี่ย เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพการใช้พลังงานและการใช้พลังงานหมุนเวียน

มกราคม 2025 กระทรวงอุตสาหกรรมและเทคโนโลยีสารสนเทศของจีนกำหนดให้ศูนย์ข้อมูลขนาดใหญ่รักษาค่า PUE ให้ต่ำกว่า 1.3 และใช้พลังงานหมุนเวียนอย่างน้อย 30% ในพื้นที่ภาคตะวันออก

พฤศจิกายน 2024 Alibaba Cloud ขยาย Availability Zones ในจีน พร้อมโครงสร้างพื้นฐานที่รองรับปัญญาประดิษฐ์ โดยเพิ่มความสามารถด้าน GPU และระบบระบายความร้อนด้วยของเหลว เพื่อรองรับงานฝึกและอนุมานโมเดลภาษาขนาดใหญ่

กันยายน 2024 Tencent ยกระดับศูนย์ข้อมูลด้วยระบบระบายความร้อนด้วยของเหลวขั้นสูง รองรับคลัสเตอร์ GPU ที่มีความหนาแน่นมากกว่า 50 กิโลวัตต์ต่อแร็ก ช่วยเพิ่มประสิทธิภาพโครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์และการใช้พลังงาน