April 26, 2019
- WWW.SETTRADE.COM -  SET  1,669.22  -4.10  -0.24%         Value  20,684.53  Mil.Baht         SET50  1,109.05  -3.88  -0.35%         Value  13,043.35  Mil.Baht         SET100  2,449.11  -7.86  -0.32%         Value  16,087.17  Mil.Baht         sSET  789.58  -2.19  -0.28%         Value  789.60  Mil.Baht         SETCLMV  1,059.55  -0.88  -0.08%         Value  5,126.22  Mil.Baht         SETHD  1,240.37  -2.79  -0.22%         Value  6,162.18  Mil.Baht         SETTHSI  1,063.91  -5.28  -0.49%         Value  11,946.91  Mil.Baht         SETWB  1,017.06  -1.59  -0.16%         Value  3,711.22  Mil.Baht         mai  366.78  -0.13  -0.04%         Value  274.22  Mil.Baht             AGRO  417.10  +0.16  +0.04%       AGRI  188.74  -0.94  -0.50%       FOOD  11,960.75  +8.73  +0.07%           CONSUMP  112.61  +0.30  +0.27%       FASHION  700.33  +3.12  +0.45%       HOME  29.45  -0.07  -0.24%       PERSON  301.01  +0.52  +0.17%           FINCIAL  192.42  -0.35  -0.18%       BANK  516.86  -1.09  -0.21%       FIN  3,871.84  -10.04  -0.26%       INSUR  11,781.00  -16.56  -0.14%           INDUS  124.34  -0.23  -0.18%       AUTO  492.61  -1.15  -0.23%       IMM  49.11  +0.89  +1.85%       PAPER  2,841.26  0.00  0.00%       PETRO  1,200.46  -3.52  -0.29%       PKG  3,364.29  +9.22  +0.27%       STEEL  28.99  -0.01  -0.03%           PROPCON  137.65  -0.15  -0.11%       CONMAT  11,097.54  -3.76  -0.03%       PROP  295.06  -0.70  -0.24%       PF&REIT  222.25  +0.29  +0.13%       CONS  93.97  -0.28  -0.30%           RESOURC  224.96  -0.49  -0.22%       ENERG  25,651.20  -56.08  -0.22%       MINE  9.89  0.00  0.00%           SERVICE  518.12  -0.32  -0.06%       COMM  41,472.29  -184.94  -0.44%       HELTH  5,741.57  -6.24  -0.11%       MEDIA  57.96  -0.08  -0.14%       PROF  154.22  0.00  0.00%       TOURISM  677.54  -2.19  -0.32%       TRANS  391.29  +1.54  +0.40%           TECH  163.30  -2.30  -1.39%       ETRON  1,542.92  -36.52  -2.31%       ICT  155.73  -2.00  -1.27%       TFEX       SET50 Index Futures       S50J19  -  -  -        S50K19  -  -  -        S50M19  1,105.9  -3.0  44,963        S50U19  1,101.5  -3.2  3,508        S50Z19  1,101.7  -3.0  250        S50H20  1,098.5  -3.0  155      Sector Index Futures       BANKM19  -  -  -        COMMM19  -  -  -        ENERGM19  -  -  -        FOODM19  -  -  -        ICTM19  -  -  -      Single Stock Futures       AAVM19  4.22  -0.05  35        ADVANCM19  188.75  -2.13  171        AMATAM19  21.98  +0.10  105        AOTM19  68.27  +0.07  283        APM19  7.46  -0.15  29        BAM19  11.93  +0.11  4        BANPUM19  16.53  +0.05  344        BAYM19  -  -  -        BBLM19  204.60  +1.08  82        BCHM19  -  -  -        BCPM19  -  -  -        BDMSM19  25.20  -0.24  303        BEAUTYM19  6.79  -0.06  164        BECM19  8.51  -0.03  760        BEMM19  10.32  +0.02  1,013        BHM19  -  -  -        BJCM19  -  -  60        BLAM19  -  -  -        BLANDM19  -  -  -        BTSM19  11.50  -0.10  510        CBGM19  61.20  +1.13  519        CENTELM19  -  -  100        CHGM19  1.94  -0.01  100        CKM19  -  -  -        CKPM19  5.53  +0.19  9,051        CPALLM19  75.58  -0.42  139        CPFM19  26.15  +0.20  103        CPNM19  75.53  -0.77  21        DELTAM19  75.77  -0.32  1        DTACM19  52.00  -2.07  1,558        EARTHM19  -  -  -        EGCOM19X  -  -  20        EPGM19  6.52  -  6        GLOBALM19X  18.12  -  301        GLOWM19  -  -  -        GPSCM19  60.50  +0.50  61        GUNKULM19X  2.68  +0.04  15        HANAM19  32.65  -0.11  1        HMPROM19  15.73  -0.06  1,330        ICHIM19  3.96  +0.16  3        INTUCHM19  -  -  -        IRPCM19  5.61  -0.02  24        ITDM19  -  -  500        IVLM19  45.60  -0.64  302        JASM19  5.53  -  2        KBANKM19  191.89  -0.94  131        KCEM19  25.34  -0.41  217        KKPM19  -  -  40        KTBM19  18.85  -0.05  211        KTCM19X  -  -  -        LHM19  -  -  -        LPNM19  6.97  -  3        MAJORM19  27.82  -0.17  402        MINTM19  37.27  -0.08  29        MTCM19  -  -  -        PLANBM19  -  -  -        PSHM19  -  -  200        PTGM19  10.70  -  306        PTTM19  49.35  -0.26  143        PTTEPM19  134.25  -2.40  177        PTTGCM19  69.78  -0.08  1,960        QHM19  2.96  -0.02  40        RATCHM19  -  -  190        ROBINSM19  -  -  -        SM19  -  -  -        SAMARTM19  -  -  -        SAWADM19  53.00  +0.20  123        SCBM19  129.50  -0.74  143        SCCM19  456.20  -1.80  24        SIRIM19  1.40  -  73        SPALIM19  -  -  -        SPCGM19  18.24  +0.39  2        STAM19  12.57  -0.18  193        STECM19  -  -  300        STPIM19  6.53  -0.34  1,023        TASCOM19  17.64  +0.14  2        TCAPM19  53.42  -0.18  2        THAIM19  -  -  -        THCOMM19  -  -  -        TISCOM19  -  -  60        TMBM19  2.01  -0.02  64        TOPM19  70.75  -1.65  347        TPIPLM19  -  -  -        TRUEM19  5.09  -0.04  578        TTAM19  -  -  -        TTCLM19  7.86  -0.27  3        TTWM19  -  -  -        TUM19  -  -  100        TVOM19  26.86  +0.10  1        UNIQM19  -  -  -        VGIM19  9.71  +0.04  11        VNGM19  -  -  -        WHAM19  4.14  -0.01  14      GF10 Futures       GF10J19  19,520  +20  2,611        GF10M19  19,610  +30  10,150        GF10Q19  19,660  +20  3,643      GF50 Futures       GFJ19  19,510  +20  113        GFM19  19,610  +30  135        GFQ19  19,650  +30  71      Gold Online Futures       GOM19  1,288.00  +4.30  6,535      GOLD-D       GDM19  1,289.00  +0.85  3      USD Futures       USDJ19  32.05  -0.02  1        USDK19  32.00  -0.04  5        USDM19  31.97  -0.08  579        USDU19  31.94  -0.06  17      BB3 Futures       BB3M19  -  -  -        BB3U19  -  -  -      TGB5 Futures       TGB5M19  -  -  -        TGB5U19  -  -  -      RSS3 Futures       RSS3J19  -  -  -        RSS3K19  -  -  -        RSS3M19  -  -  -        RSS3N19  -  -  -        RSS3Q19  -  -  -        RSS3U19  -  -  -        RSS3V19  -  -  -      RSS3D Futures       RSS3DJ19  54.60  -  8        RSS3DK19  54.70  +0.10  8        RSS3DM19  54.70  -0.10  10        RSS3DN19  54.40  -0.10  10        RSS3DQ19  54.40  -0.10  22        RSS3DU19  54.40  -0.10  22        RSS3DV19  -  -  -      Index Options       Most Active Call Volume       S50M19C1125  7.6  -0.9  146        S50M19C1150  2.6  -0.4  81        S50M19C1100  18.6  -1.7  72        S50M19C1075  37.0  -2.7  56        S50M19C1175  1.2  -0.1  45      Most Active Put Volume       S50M19P1075  6.0  +0.6  216        S50M19P1100  12.5  +1.1  93        S50M19P1125  26.4  +2.4  68        S50M19P1050  2.6  +0.2  50        S50U19P1050  6.2  +0.1  18      ---     #investnow for Your Future Well-being เริ่มลงทุน เพื่อคุณภาพชีวิตที่ดี รู้ครบ จบทุกคำถาม 16-19 พ.ค. นี้ 10.00-20.00 น. ที่บูธตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (H2) ในงาน MONEY EXPO 2019 ชาเลนเจอร์ ฮอลล์ 2-3 อิมแพ็ค เมืองทองธานี รายละเอียดเพิ่มเติม www.set.or.th    ---     ตลาดหลักทรัพย์ฯ ชวนผู้ลงทุนขอนแก่นและจังหวัดใกล้เคียงร่วมกิจกรรมห้องเรียนนักลงทุน@ขอนแก่น สัมมนาความรู้การลงทุน พร้อมรับคำปรึกษาจากกูรูด้านการลงทุน 27 เม.ย. นี้ 9:00-16:00 น. ม.ขอนแก่น www.set.or.th/education สอบถาม 02 0099 999 ฟรี    ---    

ขายหุ้นกู้ชั่วนิรันดร์!! ไมเนอร์ระดม 1.5 หมื่นล้าน ซื้อหุ้นเชนดังโรงแรมสเปน

02 Sep 2018
อ่าน 545 ครั้ง
020961-1312

'ไมเนอร์' ฉวยจังหวะดอกเบี้ยขาขึ้น ออกหุ้นกู้ชั่วนิรันดร์ 100 ปี มูลค่า 1.5 หมื่นล้านบาท ไม่มีกำหนดระยะเวลาไถ่ถอน ให้ผลตอบแทนสูง ระดมทุนซื้อหุ้น "เอ็นเอช โฮเทล" เชนดังโรงแรมสเปนกว่า 5 หมื่นล้านบาท แทนการเพิ่มทุน

บริษัท ไมเนอร์ อินเตอร์เนชั่นแนล จำกัด (มหาชน) หรือ MINT ยักษ์ใหญ่ธุรกิจโรงแรม ร้านอาหาร และเครื่องดื่ม และธุรกิจจัดจำหน่ายสินค้าและรับจ้างผลิตสินค้า มีสินทรัพย์รวม 145,836 ล้านบาท สร้างความฮือฮาให้กับวงการตลาดทุนอีกครั้ง ด้วยการออกหุ้นกู้ด้อยสิทธิที่มีลักษณะคล้ายทุน วงเงิน 1.5 หมื่นล้านบาท เงื่อนไขชำระคืนเงินต้นเพียงครั้งเดียว เมื่อเลิกบริษัท หรือ เมื่อผู้ออกหุ้นกู้ใช้สิทธิไถ่ถอนหุ้นกู้ หรือที่ในวงการเรียกกันว่า "หุ้นกู้ชั่วนิรันดร์" หรือ Perpetual Bond


logo-02

ออกหุ้นกู้แทนเพิ่มทุน
การออกหุ้นกู้ครั้งนี้เกิดขึ้นหลังจากไมเนอร์เข้าไปซื้อหุ้น เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป เชนโรงแรมของสเปนอีก 25.2% และมีแผนซื้อเพิ่ม เพื่อดันสัดส่วนหุ้นเพิ่มเป็น 51-55% ซึ่งประเมินว่าจะต้องใช้เงินลงทุนสูงถึง 1.3-1.4 พันล้านยูโร คิดเป็นเงินไทยราว 4.91-5.29 หมื่นล้านบาท โดยบริษัทหลักทรัพย์ ทิสโก้ จำกัด ระบุว่า ไมเนอร์ตั้งเป้าจะเข้าไปถือหุ้น 51-55% ในเอ็นเอช โฮเทล จากเดิม 44.5% ให้เสร็จสิ้นภายในเดือน ต.ค. นี้ แต่ทางไมเนอร์มองว่า การเพิ่มทุนไม่ใช่ทางเลือกที่น่าสนใจ จึงใช้การออกหุ้นกู้แทน

สอดคล้องกับ นายดิลลิป ราชากาเรีย ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของไมเนอร์ โฮเทลส์ ที่เปิดเผยกับ "ฐานเศรษฐกิจ" ก่อนหน้านี้ ว่า บริษัทยังไม่มีแผนการเพิ่มทุนในปัจจุบัน ส่วนแหล่งเงินที่จะนำไปซื้อหุ้นเพิ่มใน เอ็นเอช โฮเทล กรุ๊ป จะเป็นการออกตราสารหนี้ โดยไมเนอร์คาดว่าจะรักษาอัตราส่วนหนี้สินส่วนที่มีภาระดอกเบี้ยต่อส่วนของผู้ถือหุ้นในปี 2562 ให้อยู่ที่ 1.3 เท่า ซึ่งเป็นระดับที่เหมาะสมของบริษัท


GP-3397_180902_0008

ยอดหุ้นกู้ชั่วนิรันดร์ 5.8 หมื่นล้าน
น.ส.อริยา ติรณะประกิจ รองกรรมการผู้จัดการ สมาคมตลาดตราสารหนี้ไทย ระบว่า หุ้นกู้ของไมเนอร์เป็นหุ้นกู้ประเภทหนึ่ง ที่เรียกว่า หุ้นกู้ชั่วนิรันดร์ หรือ Perpetual Bond โดยปัจจุบันจดทะเบียนและซื้อขายในตลาดตราสารหนี้ไทย มูลค่ารวม 58,000 ล้านบาท

"หุ้นกู้ชั่วนิรันดร์" จะเป็นหุ้นกู้แบบไฮบริดส์ กึ่งหนี้กึ่งทุน คือ จะเป็นหนี้ก็ไม่ใช่ ทุนก็ไม่เชิง คนที่ออกหุ้นกู้จะนับเป็นทุน เพราะไม่ได้สัญญาว่าจะต้องจ่ายดอกเบี้ยในเวลาไหน ทำให้แม้จะออกจำนวนมาก ก็ไม่ได้ทำให้สัดส่วนหนี้สินต่อทุนเพิ่ม ขณะเดียวกัน ก็ไม่ได้ทำให้สัดส่วนการถือหุ้นลดลง เพราะไม่ใช่ทุน ขณะที่ ผู้ซื้อก็จะได้ดอกเบี้ยที่สูงขึ้น เพราะมีความเสี่ยงกว่าหุ้นกู้ทั่วไป โดยปกติอันดับเครดิตหุ้นกู้จะต่ำกว่าอันดับองค์กรประมาณ 2 นอต ขณะเดียวกัน ยังเหมือนกับการซื้อกิจการ เพราะสามารถถือไปได้เรื่อย ๆ ตราบใดที่กิจการยังคงดำเนินการอยู่


CiHZjUdJ5HPNXJ92GP6qMsjkTzReUzkkgO

ก.ล.ต. เปิดรายชื่อบิ๊กทุน
สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต.) ระบุว่า ตั้งแต่อดีตจนถึงปัจจุบันมีการออกหุ้นกู้ประเภทนี้ไม่กี่ราย โดยปี 2542 ธนาคารกสิกรไทย (KBANK) มูลค่า 19,956 ล้านบาท , ปี 2550 ธนาคารธนชาต มูลค่า 14,260 ล้านบาท , ปี 2549 ธนาคารกรุงไทย (KTB) มูลค่า 13,866 ล้านบาท , ปี 2549 ธนาคารทหารไทย (TMB) มูลค่า 16,000 ล้านบาท , ปี 2555 บมจ.ปตท.สำรวจและผลิตปิโตรเลียม (PTTEP) มูลค่า 10,000 ล้านบาท

ปี 2557 บมจ.อินโดรามาเวนเจอร์ส (IVL) มูลค่า 30,000 ล้านบาท 7% , ปี 2557 บมจ.ปตท.สำรวจและผลิตปิโตรเลียม (PTTEP) มูลค่า 65,280 ล้านบาท , ปี 2558 บมจ.อนันดา ดีเวลลอปเม้นท์ (ANAN) มูลค่า 2,000 ล้านบาท ให้อัตราดอกเบี้ยสูงสุด 8.5% ใน 5 ปีแรก โดยจ่ายทุก ๆ 3 เดือน , ปี 2559 บริษัท บียอนด์ กรีน จำกัด มูลค่า 156 ล้านบาท , ปี 2559 บมจ.ซีพีออลล์ 10,000 ล้านบาท ให้อัตราดอกเบี้ย 5% ใน 5 ปีแรก

ล่าสุด คือ หุ้นกู้ของไมเนอร์ ที่มีกำหนดที่จะขายระหว่างวันที่ 24-27 ก.ย. 2561 วงเงิน 1.5 หมื่นล้านบาท มีเงื่อนไขการจองซื้อขั้นต่ำ 1 หมื่นบาท สำหรับผู้ลงทุนสถาบัน และ 1 แสนบาท สำหรับผู้ลงทุนทั่วไป


ออกหุ้นกู้หนีดอกเบี้ยขาขึ้น
แหล่งข่าวจากธนาคารพาณิชย์ขนาดใหญ่ ระบุว่า ไมเนอร์ฉวยจังหวะช่วงดอกเบี้ยขาขึ้นออกหุ้นกู้ เพื่อระดมทุน ซึ่งเป็นการลงทุนระยะยาวโดยมีข้อกำหนดจะปรับเปลี่ยนอัตราผลตอบแทนหลัง 5 ปี ซึ่งระหว่างทาง ผู้ลงทุนที่ต้องการใช้เงินสามารถทยอยขายในตลาดรองได้ หรือ หากผู้ลงทุนต้องการถือหุ้นต่อไปเรื่อย ๆ ก็ยังคงได้รับผลตอบแทนต่อเนื่อง ส่วนโอกาสที่อัตราผลตอบแทนจะปรับลดจากเดิมมีน้อย อีกทั้งไมเนอร์ก็เป็นหุ้นที่อันดับความน่าเชื่อถือระดับ +BBB และยังเป็นหุ้นธุรกิจอาหารและท่องเที่ยว ซึ่งเกาะกระแสคนไทยที่มีแนวโน้มบริโภคเพิ่มขึ้น

ช่วงที่เหลือเชื่อว่ายังมีบริษัทขนาดใหญ่ทยอยออกตราสารหนี้ ส่วนรูปแบบที่ออกขึ้นอยู่กับโครงการลงทุนและกลุ่มเป้าหมาย โดยบริษัทขนาดใหญ่บางส่วนเน้นเงินลงทุนไซส์ใหญ่และเป็นการลงทุนระยะยาว ทำให้ติดเพดานวงเงินกู้ ซึ่งตั้งแต่ต้นปีจนถึงเดือน ก.ค. 2561 ภาคเอกชนอกตราสารหนี้แล้ว 7 แสนล้านบาท ถือว่าเติบโตดีและยังไม่ใหญ่เกินไป ขณะที่ผ่านมา ปริมาณการออกตราสารหนี้ภาคเอกชนต่อปีมีสัญญาเร่งตัวตั้งแต่ปี 2555 เนื่องจากดอกเบี้ยยังอยู่ในอัตราต่ำ จึงเอื้อต่อการระดมทุนดังกล่าว


……………….
หนังสือพิมพ์ฐานเศรษฐกิจ ปีที่ 38 ฉบับที่ 3,397 วันที่ 2-5 ก.ย. 2561 หน้า 01-02

ข่าวที่เกี่ยวข้อง :
แห่ออกหุ้นกู้ล็อกต้นทุน
บี.กริมฯขายหุ้นกู้ 6.7พันล้านลดภาระต้นทุนการเงินสร้างความแข็งแกร่งธุรกิจ

เพิ่มเพื่อนดาวน์โหลดอีบุ๊กแทรกข่าว


ไม่พลาดข่าวสำคัญ แค่กดเป็นเพื่อน กับ LINE @thansettakij