ตลาดหุ้นไทยวันนี้ลุ้นฟื้นตัวต่อ กรอบ 1090-1120 จุด จับตา กนง. คงดอกเบี้ย

นายวิจิตร อารยะพิศิษฐ นักวิเคราะห์การลงทุนปัจจัยพื้นฐาน บริษัทหลักทรัพย์ ลิเบอเรเตอร์ จำกัด (Liberator) ประเมินภาวะตลาดหุ้นไทยวันนี้ 25 มิ.ย. 68 ว่า คาด SET ลุ้นฟื้นต่อ ในกรอบ 1,090 - 1,120 จุด

โดยถ้อยแถลงของนายเจอโรม พาวเวล ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ (FED) เมื่อคืนที่ผ่านมา ยังประเมิน เศรษฐกิจสหรัฐฯ ขยายตัวแข็งแกร่ง และตลาดแรงงานใกล้เข้าสู่ภาวะการจ้าง งานเต็มศักยภาพ แต่ยังกังวลต่อเงินเฟ้อ จึงคาดคงอัตราดอกเบี้ยจนกว่าจะมีข้อมูลที่ชัดเจนเกี่ยวกับผลกระทบของมาตรการภาษีศุลกากรของทรัมป์

ทั้งนี้ ตลาดยังคาด FED จะลดดอกเบี้ยในช่วงครึ่งหลังของปีนี้ ส่งผลให้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ 10 ปี ลดต่อเนื่องสู่ระดับ 4.29%

ด้านราคาน้ำมันดิบ Brent ลดลงต่ำกว่า 70 เหรียญต่อบาร์เรล ท่ามกลาง ข้อตกลงหยุดยิงระหว่างอิสราเอลกับอิหร่าน กระตุ้นแรงเก็งสินทรัพย์เสี่ยงมาก ขึ้น แต่ยังคงแนะติดสถานการณ์อย่างใกล้ชิด

สำหรับปัจจัยในประเทศวานนี้ ครม. มีมติอนุมัติงบกระตุ้นเศรษฐกิจกว่า 1.15 แสนล้านบาท จากงบกลาง 1.57 แสนล้านบาท โดยใช้ในโครงการโครงสร้าง พื้นฐาน เช่น น้ำ, คมนาคม นอกจากนี้ ยังกระตุ้นการท่องเที่ยวผ่าน โครงการ เที่ยวไทยคนละครึ่ง และลดผลกระทบส่งออก รวมถึงเน้นเศรษฐกิจชุมชน ถือเป็นโมเมนตัมบวกต่อการกระตุ้นเศรษฐกิจไทย

ส่วนวันนี้แนะติดตามประชุม กนง. แม้เราคาด กนง. จะคงอัตราดอกเบี้ยที่ 1.75% แต่อาจส่งสัญญาณการลด ในช่วงถัดไป ถือเป็นปัจจัยบวก ส่วน SET คาดยังฟื้นตัวต่อ ท่ามกลาง Valuation ที่ไม่แพง และอัตราการจ่ายปันผลที่สูง โดยเน้นกลับมาสะสมกลุ่ม Domestic Play
 

ปัจจัยที่ต้องจับตา

25 มิ.ย.

• การประชุม กนง.
• ยอดขายบ้านใหม่ของสหรัฐฯ
• สต๊อกน้ำมันดิบรายสัปดาห์ของสหรัฐฯ

26 มิ.ย.

• ผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกรายสัปดาห์ ของ สหรัฐฯ
• GDP ไตรมาส 1/68 สหรัฐฯ (ครั้งที่ 3)

27 มิ.ย.

• Core PCE สหรัฐฯ
• ดัชนีความเชื่อมั่นจาก ม.มิชิแกน ของสหรัฐฯ
• ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของยูโรโซน
• ดัชนี CPI ญี่ปุ่น
• ยอดค้าปลีกญี่ปุ่น

หุ้นเด่นแนะนำ

TIDLOR ราคาเป้าหมายเชิงกลยุทธ์ 20.00 บาท

• กำไรไตรมาส 1/68 เติบโตได้ดีกว่าตลาดคาด แรงหนุนจากคุณภาพสินทรัพย์ที่อยู่ในระดับที่แข็งแกร่งขึ้นจากไตรมาส 4/67 และคาดแนวโน้มกำไรไตรมาส 2/68 เติบโตจากเทียบช่วงเดียวกันกับปีก่อน จากสินเชื่อขยายตัว และคุมค่าใช้จ่ายได้ดี
• ได้รับการเข้าคำนวนในดัชนี SET50 ในรอบครึ่งหลังปี 68
• แม้เราคาดว่า กนง. จะคงดอกเบี้ยรอบนี้ แต่อาจส่งสัญญาณในการปรับลดดอกเบี้ยในช่วงถัดไป ซึ่งถือเป็นแรงหนุนเชิงบวกต่อกลุ่มไฟแนนซ์