'เงินตุรกี' ร่วงฉุดหุ้นไทย! โบรกแนะจับตาขึ้น XD กดดัชนีเดือนนี้
ค่าเงินตุรกีลดลงกว่า 38% กระทบตลาดเงิน-ตลาดทุนวงกว้าง หุ้นไทยลดลง 1% โบรกเกอร์แนะจับตาผลกระทบขึ้น XD กดดัชนีเดือนนี้ รวมถึงการปรับเปลี่ยนน้ำหนักคำนวณดัชนี MSCI
หุ้นไทยเปิดตลาดวันแรกของสัปดาห์นี้ปรับลดลง 1% จากปัจจัยกดดันต่างประเทศ กรณีสหรัฐฯ ขึ้นภาษีนำเข้าเหล็กและอะลูมิเนียมจากตุรกีเป็น 50% และ 20% เพราะเชื่อว่าตุรกีมีความสัมพันธ์กับรัสเซีย ซึ่งส่งผลให้ค่าเงินลีราของตุรกีอ่อนค่าลงราว ๆ 38% ในสัปดาห์ที่ผ่านมา หรือ ลดลง 82% ตั้งแต่ต้นปีที่ผ่านมา ซึ่งกดดันให้ค่าเงินของประเทศที่มีความสัมพันธ์ทางการค้ากับตุรกี โดยเฉพาะยุโรปอ่อนค่าลง 2.4% ในสัปดาห์ที่แล้ว หรือ ลดลง 8% นับจากสหรัฐฯ ขึ้นภาษีเหล็กและอะลูมิเนียม ตามด้วยค่าเงินหยวนลดลง 8.6% นับจากเดือน ก.พ.
ตลาดหุ้นตุรกีตกต่ำมากสุดเป็นอันดับ 2 ของโลก ดัชนีลดลงราว 56.56% นับจากต้นปี รองจากเวเนซุเอลา ซึ่งได้รับผลกระทบจากการเมืองในประเทศและถูกสหรัฐฯ คว่ำบาตร ขณะที่ อาร์เจนตินาและจีนติดลบมากเป็นลำดับ 3 และ 4
บริษัทหลักทรัพย์ (บล.) เอเซียพลัสฯ มองว่า ผลกระทบจากค่าเงินโลกที่ผันผวนจะกระทบการค้าและการลงทุน ซึ่งน่าจะกดดันตลาดหุ้นในฐานะที่เป็นดัชนีชี้นำเศรษฐกิจโลก และตลาดหุ้นไทยที่ไม่สามารถเลี่ยงผลกระทบได้
อย่างไรก็ตาม นับจากต้นปีจนถึงปัจจุบัน ตลาดหุ้นไทยติดลบ 2.7% ถือว่าแข็งแกร่งกว่าตลาดหุ้นโลกอีกหลายแห่ง โดยเฉพาะในเอเชีย คือ อินโดนีเซีย -7.7% , ฟิลิปปินส์ -10.6% ยกเว้น เวียดนามและมาเลเซียติดลบน้อยกว่า 1% และอินเดียที่ +10.5%
นอกจากนี้ ตลาดหุ้นไทยยังมีปัจจัยต้องติดตาม คือ หลังจากนี้จะเข้าสู่ช่วงของการขึ้นเครื่องหมาย XD และจ่ายเงินปันผลระหว่างกาล โดยบริษัทที่มีมูลค่ารวมตามราคาตลาดขนาดใหญ่ ที่ขึ้น XD เช่น ADVANC (XD 15 ส.ค. @ 3.78 บาท) , INTUCH (XD 16 ส.ค. @ 1.35 บาท) , TU (XD 20 ส.ค. @ 0.25 บาท) , IVL (XD 20 ส.ค. @ 0.70 บาท) เป็นต้น โดยรวมในเดือน ส.ค. นี้ คาดมีบริษัทรอขึ้นเครื่องหมาย XD ราว 143 บริษัท กระทบต่อตลาด 9.67 จุด
ทั้งนี้ บริษัทจดทะเบียนรายงานผลประกอบการแล้วราว 319 บริษัท คิดเป็น 73% ของตลาดรวม ทำกำไรสุทธิรวมกันได้ 2.06 แสนล้านบาท เมื่อเปรียบเทียบเฉพาะบริษัทที่ประกาศผลการดำเนินงานแล้ว เทียบกับงวดไตรมาส 2/2560 พบว่า ไตรมาสนี้เติบโตราว 13.2% แต่หากเปรียบเทียบกับไตรมาส 1/2561 พบว่า ไตรมาสนี้กำไรลดลงราว 17.2%
ฝ่ายวิเคราะห์หลักทรัพย์ บริษัทหลักทรัพย์ (บล.) ไทยพาณิชย์ จำกัด มองว่า ตลาดหุ้นจะแกว่งตัวผันผวน มีความเสี่ยงจากแรงกดดันจากวิกฤติอัตราแลกเปลี่ยนในตุรกีต่อเนื่อง ดัชนีตลาดเกิดใหม่เอ็มเอสซีไอลดลง 3% จากปลายสัปดาห์ก่อน จากความกังวลวิกฤติอัตราแลกเปลี่ยนในตุรกี ที่ค่าเงินอ่อนค่าลงจากปัญหาการเมืองระหว่างสหรัฐฯ-ตุรกี ซ้ำเติมความเปราะบางของตุรกีที่มีทั้งการขาดดุลการค้าและบริการที่สูง (-5.6%GDP) หนี้ต่างประเทศสูง (53%GDP) อัตราเงินเฟ้อสูง (16%) อัตราดอกเบี้ยนโยบายสูงจนขยับอีกได้ยาก (17.25%)
ประเทศไทยคงได้รับผลกระทบน้อย มีความแข็งแกร่งสูง จากการที่ไทยเกินดุลการค้าและบริการสูง (+10.8%GDP) หนี้ต่างประเทศไม่มาก (33%GDP) และอัตราเงินเฟ้อต่ำ
บล.ไทยพาณิชย์ฯ ระบุว่า MSCI ไม่ปรับหุ้นไทยเข้า-ออก แต่ระวังแรงเทขาย เพื่อเพิ่มน้ำหนักหุ้นจีน จำนวน 4 พันล้านบาท โดยการปรับน้ำหนักดังกล่าว จะมีผล ณ ช่วงตลาดปิดของวันที่ 31 ส.ค. 2561 ระมัดระวังแรงเทขายนักลงทุนต่างชาติในหุ้นไทย
……………….
หนังสือพิมพ์ฐานเศรษฐกิจ ปีที่ 38 ฉบับที่ 3,392 วันที่ 16-18 ส.ค. 2561 หน้า 18
ข่าวที่เกี่ยวข้อง :
● ตลาดหุ้นปรับตัวลงต่อ แรงฉุดวิกฤติค่าเงินตุรกี
● วิกฤติการเงินตุรกีถล่มหุ้นไทย! ดิ่งแรง 20 จุด นักลงทุนตื่นขายหุ้นใหญ่
