สินเชื่อสุทธิ พ.ค.61ปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องขณะที่เงินฝากชะลอลงเล็กน้อย

25 June 2018






สินเชื่อสุทธิเดือน พ.ค. 2561 ปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องจากเดือนก่อน ขณะที่เงินฝากชะลอลงเล็กน้อย

ศูนย์วิจัยกสิกรไทย สรุปข้อมูลสินเชื่อ เงินฝาก และสภาพคล่อง ของธนาคารพาณิชย์ไทย 14 แห่ง ณ สิ้นเดือนพฤษภาคม 2561 จากเอกสารรายการย่อแสดงสินทรัพย์และหนี้สิน (ธ.พ.1.1) โดยมีสาระสำคัญ ดังนี้

-สินเชื่อสุทธิเดือน พ.ค. 2561 ปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องจากเดือนก่อน
ภาพรวมสินเชื่อสุทธิเดือน พ.ค. 2561 ปรับตัวเพิ่มขึ้นจากเดือนก่อน 6.59 หมื่นล้านบาท เป็น 11.20 ล้านล้านบาท หรือเพิ่มขึ้น 0.59% MoM ใกล้เคียงกับสินเชื่อที่เพิ่มขึ้นเดือน เม.ย. แต่ผลของฐานที่ต่ำในปีก่อน ทำให้อัตราเพิ่มเมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันปีก่อนยังไต่ระดับขึ้นเป็น 4.99%YoY และ 1.27%YTD โดยสินเชื่อที่เพิ่มขึ้นในเดือนนี้ค่อนข้างกระจายตัวไปแทบทุกธนาคาร ตามการเพิ่มของสินเชื่อภาคธุรกิจ โดยเฉพาะธุรกิจขนาดใหญ่และขนาดกลาง ขณะที่ สินเชื่อรายย่อยได้แรงหนุนของสินเชื่อเช่าซื้อรถยนต์และสินเชื่อเพื่อที่อยู่อาศัย
เงินฝากเดือน พ.ค. 2561 ลดลงเล็กน้อยจากการลดลงของเงินฝากในธนาคารขนาดใหญ่

 

ภาพรวมเงินฝากเดือน พ.ค. 2561 ปรับตัวลดลงจากเดือนก่อนเล็กน้อย 700 ล้านบาท หรือ 0.01% MoM เป็น 12.36 ล้านล้านบาท แต่เมื่อเทียบกับระยะเดียวกันปีก่อนและสิ้นปีก่อนยังรักษาระดับการเพิ่มขึ้นได้ใกล้เคียงกับเดือนก่อนที่ 6.32% และ 2.16% ตามลำดับ โดยการลดลงของเงินฝากในเดือนนี้ มาจากเงินฝากทุกประเภท (กระแสรายวัน ออมทรัพย์ และประจำ) ของธนาคารขนาดใหญ่ 2 แห่ง ทำให้แม้ธนาคารขนาดเล็กจะยังออกผลิตภัณฑ์เงินฝากพิเศษใหม่ 7 ตัวในเดือนนี้ แต่ภาพรวมเงินฝากยังลดลง อย่างไรก็ดี ยังไม่มีแนวโน้มการแข่งขันด้านราคาของผลิตภัณฑ์เงินฝาก และภาพรวมเงินฝากกระแสรายวันและออมทรัพย์อาจจะยังเพิ่มขึ้นตามความสะดวกสำหรับใช้ในการทำธุรกรรมชำระเงินออนไลน์

สภาพคล่องเดือน พ.ค. 2561 ตึงตัวขึ้นเล็กน้อยตามการเพิ่มขึ้นของสินเชื่อที่สวนทางกับเงินฝาก
ภาพรวมสภาพคล่องของธนาคารตึงตัวขึ้นเล็กน้อย โดยเงินฝากในระบบธนาคารที่ลดลงเล็กน้อย ชดเชยด้วยเงินกู้ยืม (Borrowing) ในจำนวนใกล้เคียงกัน ขณะที่สินเชื่อยังเติบโตต่อเนื่อง ทำให้สัดส่วนเงินให้สินเชื่อรวมต่อเงินฝากที่รวมตราสารหนี้ที่ออกและเงินกู้ยืม (LTD+Borrowing Ratio) ขยับขึ้นเป็น 85.95% จากระดับ 85.51% ในเดือนก่อนหน้า และสอดคล้องกับอัตราส่วนสินทรัพย์สภาพคล่องต่อสินทรัพย์รวมที่ชะลอลงมาที่ 22.30% จากระดับ 22.45% ในเดือนก่อนหน้า

แนวโน้มสินเชื่อในครึ่งแรกปี 2561 อาจขยายตัวสูงกว่า 5% นำโดย สินเชื่อธุรกิจและสินเชื่อรายย่อย
ภาพรวมสินเชื่อในช่วง 5 เดือนแรกของปี 2561 มีปัจจัยสนับสนุนจากการขยายตัวของเศรษฐกิจที่ดีกว่าที่คาด โดยเม็ดเงินสินเชื่อที่เพิ่มขึ้นส่วนใหญ่ มาจากความต้องการของภาคธุรกิจขนาดใหญ่ และสินเชื่อรายย่อยที่กลับมาได้แรงหนุนจากสินเชื่อเช่าซื้อรถยนต์ (หลังจากโครงการรถคันแรกทยอยปลดล็อกการห้ามโอนเปลี่ยนมือเมื่อถือครองครบกำหนด 5 ปี) รวมทั้งสินเชื่อเพื่อที่อยู่อาศัยที่เพิ่มขึ้นตามจำนวนยูนิตสร้างเสร็จพร้อมโอน อย่างไรก็ดี ภาพรวมของสินเชื่อเอสเอ็มอียังค่อนข้างทรงตัว แม้จะเริ่มมีสัญญาณฟื้นตัวดีขึ้นในบางกลุ่มกิจการ โดยเฉพาะเอสเอ็มอีขนาดกลาง



แรงส่งสินเชื่อในช่วง 5 เดือนแรกดังกล่าวข้างต้น แม้ส่วนหนึ่งจะเป็นปัจจัยด้านฐานเปรียบเทียบ แต่ก็เป็นตัวเลขที่ค่อนข้างดีกว่าที่คาด ซึ่งทำให้คาดว่า สินเชื่อในช่วงครึ่งแรกของปี อาจขยายตัวสูงกว่าระดับ 5.0% และสนับสนุนให้การเติบโตของสินเชื่อในระบบธนาคารพาณิชยในปี 2561 มีโอกาสขยับขึ้นสูงกว่าประมาณการเดิมที่ 4.8% อย่างไรก็ดี มีปัจจัยเสี่ยงจากภาคต่างประเทศที่ต้องติดตามอย่างใกล้ชิดหลังจากมีเค้าความยุ่งยากจากมาตรการตอบโต้ทางการค้าที่เพิ่มขึ้นเป็นลำดับ ขณะที่ ผลของฐานเปรียบเทียบที่สูงอาจมีผลต่อตัวเลขอัตราการเติบโตของสินเชื่อในช่วงที่เหลือของปี

สำหรับสถานการณ์เงินรับฝากของธนาคารในปีนี้ แม้จะเป็นช่วงรอยต่อของการเตรียมรับมือภาวะอัตราดอกเบี้ยขาขึ้น แต่ด้วยการพัฒนาช่องทางบริการทางการเงินอิเล็กทรอนิกส์และการยกเลิกค่าบริการพื้นฐานสำหรับธุรกรรมการเงินรายย่อย ซึ่งสร้างกระแสความตื่นตัวในการใช้บริการโอน-เติม-จ่ายบิล ผ่านสื่อออนไลน์นั้น ศูนย์วิจัยกสิกรไทย คาดว่าจะส่งผลให้สัดส่วนเงินฝากกระแสรายวันและออมทรัพย์ในระบบธนาคารพาณิชย์ จะยังมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นต่อเนื่อง จากความสะดวกในการทำธุรกรรมทางการเงิน ซึ่งจะช่วยให้ธนาคารสามารถบริหารจัดการต้นทุนเงินฝากได้ดีขึ้น และสามารถประคองรายได้จากส่วนต่างดอกเบี้ย และการเพิ่มขึ้นของสินเชื่อ ให้มีส่วนช่วยชดเชยรายได้จากค่าธรรมเนียมบริการที่ปรับลดลงได้บางส่วน



ศูนย์วิจัยกสิกรไทย สินเชื่อ เงินฝาก ธนาคารพาณิชย์ไทย